项目承担：北京棉花展望信息咨询有限责任公司

监测对象：18个主要棉花生产、消费省的100家棉纺织厂

2023年国内棉价先涨后跌，年初中国棉花价格指数(CCIndex3128B)延续上年底走势缓慢回升，1月3日全年最低点15050元/吨。随着国内经济数据表现向好，市场预期增强，原料需求回升，国内棉价持续上涨，9月4日达到全年最高点18433元/吨，随后受新棉上市、宏观调控等多种因素影响，棉价逐步回落，全年平均价格16767元/吨，同比下跌10.8%。

12月，国内棉花供应仍宽松，棉花现货维持震荡行情，月底小幅反弹。纺织市场略有好转，成品库存消化加快，企业资金压力有所缓解，月中下旬逢低适量采购皮棉。同期，国际市场受美联储加息预期变化及美棉出口数据等因素影响，国际棉价出现震荡行情。

一、国内外现货价格变化情况

(一)国内棉花现货月均价下跌

12月，中国棉花价格指数(CCIndex3128B)维持震荡走势，月均价较上月下跌。月内收购进入尾声，新棉加工量持续增加，棉企库存压力上升，部分企业下调报价进行销售。纺织厂受节前备货及外销订单带动，成品库存销售加快，但生产利润持续不佳，且仍有储备棉库存，原料采购以随用随买或刚需补库为主，成交较上月有改善。12月29日中国棉花价格指数(CCIndex3128B)收于16462元/吨，环比上涨129元；月均价16278元/吨，环比下跌548元，同比上涨1308元。

(二)长绒棉报价继续下调

12月，长绒棉下游需求低迷，棉企继续下调报价，用棉企业刚需采购。月底137级长绒棉报价31500元/吨，环比下跌450元，高于中国棉花价格指数(CCIndex3128B)15038元，价差较上月末缩小279元。137级长绒棉月均成交价31725元/吨，环比下跌525元，同比上涨7475元。

(三)国际棉价持续震荡

12月上旬，受美联储降息预期强化及美棉销售预期改善影响，ICE期棉止跌反弹，主力合约最高涨至83.13美分/磅；中旬，美联储利率继续维持不变，给商品市场带来压力，主力合约最低跌至78.31美分/磅；下旬，美联储2014年降息预期增强，叠加美棉签约数据表现突出，带动主力合约反弹至81.75美分/磅。12月ICE期棉主力合约月均结算价80.29美分/磅，环比上涨0.61美分，涨幅0.8%。中国进口棉价格指数FCIndexM月均91.46美分/磅，环比下跌0.47美分；月底91.83美分/磅，环比下跌0.91美分，1%关税下折人民币16192元/吨，低于同期中国棉花价格指数(CCIndex3128B)270元。

(四)纺织品库存消化加快

12月，消费终端企业在双节前补库，加上外销订单增加，纺织品需求出现季节性好转，市场流通较快，企业成品库存压力有所释放。同时，纱价跌幅也有所缩小，主要是因贸易商资金压力缓解，暂停降价抛售。具体看，纯棉纱KC32S和精梳JC40S月末成交价22380元/吨和25370元/吨，分别较上月末下跌140元和190元；涤纶短纤月末7250元/吨，较上月末上涨50元，粘胶短纤月末12650元/吨，较上月末下跌400元。

二、影响国内外价格变化的要素分析

(一)国家统计局发布2023年棉花产量

国家统计局12月25日发布关于2023年棉花产量的公告。公告中显示，全国棉花播种面积4182.2万亩，比2022年减少318.3万亩，下降7.1%。全国棉花单位面积产量134.3公斤/亩，比2022年增加1.5公斤/亩，增长1.1%。全国棉花总产量561.8万吨，比2022年减少36.2万吨，下降6.1%。

(二)四部门印发《纺织工业提质升级实施方案(2023-2025年)》

12月工业和信息化部、国家发展改革委、商务部、市场监管总局等四部门联合印发《纺织工业提质升级实施方案(2023-2025年)》，方案中明确加快创新驱动发展，增强自主创新能力；培育纺织高端制造，拓展产业发展空间；大力发展智能制造，提高行业质量效益；推进绿色循环低碳，促进发展和谐永续；深入推进“三品”行动，培育新品优品名品；提升供给体系韧性，释放市场需求潜力；优化产业区域布局，构建开放合作体系等重点任务。

(三)12月我国纺织品服装出口增长

据海关总署发布数据，2023年我国纺织服装出口2936.4亿美元，下降8.1%，其中纺织品出口1345.0亿美元，下降8.3%，服装出口1591.4亿美元，下降7.8%。

12月我国纺织服装出口252.7亿美元，同比7个月后再次转为正增长，增幅2.6%，环比增长6.8%。其中纺织品出口增长3.5%，服装出口增长1.9%。