中棉所：2010年中期全国棉花产需形势展望

　　一.2010/11年度全国棉花产业经济走向
　　中国棉花生产景气指数（CCPPI）2010/2011年度为300，回升50点，恢复到2008/09年度水平。预测棉花产业经济走向为“需求稳中有升，面积稳定难度加大；进口大幅增长，价格高位运行”，棉花需求“三个没有改变”的态势增强。分析指出，金融危机是外因，增长周期是内因，在内外两个因素作用下，我国棉纺织业步入稳定增长周期是其主要特点。CCPPI上半年各月分别为248、242、253、241、256和245，呈波浪型走向，运行特点如下:
　　1、棉纱产量再度回归两位数增长；出口回升两位数增长，内需继续保持旺盛态势。上半年棉纱产量1277.9万吨，同比增174.3万吨，增幅15.8％（上半年GDP增长11.1％）。棉布产量182.2亿米，同比增36.5亿米，增幅25.1％。实证检验，我国棉纱产能基数很大且保持增长的态势没有改变。
　　在我国经济增长的拉动下，全球经济进入回暖和复苏态势，上半年纺织服装出口市场十分红火，出口888.8亿美元，同比增88.6亿美元，增幅22.0％，高于（危机前）2008年上半年的8.8％。其中纺织品出口356.5亿美元，同比增长32.3％；服装出口532.3亿美元，同比增长16.0％。
　　上半年纺织行业产销形势大好，1-5月纺织业实现利润418亿元，同比增长63.8％。1－6月服装鞋帽、纺织品内销增长23.8％，金额2754亿元。如果下半年GDP保持8％的增长，棉纱产量8％的增长为1400万吨，全年棉纱产量2600万吨，按用棉比例40％测算，纺纱用棉1000万吨的态势没有改变。
　　2、进口大幅增加。上半年进口棉花154.5万吨，同比增81万吨，增幅110％。
　　3、国内外价格走高，棉花市场呈现强劲的复苏态势。上半年中国棉花价格指数（CCIndex）16084元/吨，同比增4130元/吨，涨幅34.5％。其中6月17896元/吨，比1月14932的最低价回升2964元/吨，回升19.8％。上半年A指数84.7美分/磅，同比增27.3美分/磅，涨幅47.6％。滑准税条件下国内外价差缩小至1000元/吨。
　　4、高产创建有利于棉花生产的稳定。今年农业部继续在全国198个县200个万亩片开展棉花高产创建行动，有利于生产的稳定，各地积极应对不利天气进展良好。棉花良种补贴全覆盖，补贴金额15元/亩，有利降低生产成本。
　　二.2010年棉花产量展望
　　1、中国棉花生长指数（CCGI）前中期为79，表明长势差于去年同期两成多。主要特点：一是晚播迟发10天以上，其中早期播种出苗很不顺，苗情差异大。二是全国种植密度增加8.1％，有利以密争早。二是前中期长势差。5月CCGI为62，真叶数1.5片/株，苗情差于去年同期近四成。6月CCGI为85，真叶数7.7片/株，苗情差于去年同期一成半。7月CCGI为90，果节数23个/株，整体苗情差于去年同期一成。三是流域间差异大。三大流域以黄河最好，西北次之，长江最差。
　　2、前中期为偏差年景。4-7月主产区特点：一是长江经历低温——渍涝天气过程，伏前桃和头伏桃少。二是黄河经历了低温——高温干旱天气过程，针对晚播增密12.9％，有利以密争早；自6月中旬到7月底高温，一方面加快苗情转化生长，病害轻，凡灌溉棉田长势好，伏桃多，有望超高产；另一方面，局部伏蚜、红蜘蛛危害严重，中部脱落多；无灌溉棉田，到7月下旬因旱开花到顶，早衰严重。三是西北经历低温——冻害——气温回升——高温天气过程。针对晚播迟发，北疆增密15.1％，虽然南疆播种期正常略晚，但因5月低温降雪冻害迟发。5-6月低温，7月气温回升，生长加快。
　　3、前中期灾害多，强度大，绝收面积大。监测结果，截止7月20日，棉田受灾面积7123万亩次，占播种面积的96.9％，高于去年同期的25个百分点，净增1545万亩次。成灾1204万亩次，增139万亩次，增13.1个百分点。绝收面积约75万亩，是近几年全年最大的。三大产区都有成灾面积，其中赣、皖、湘沿江沿湖产区最为严重，绝收面积50万亩。
　　三、新棉价格展望
　　（一）上半年现金投入减少，雇工费用连续8年上涨，呈“物减工长”态势
　　监测结果，上半年棉花生产现金投入518.2元/亩，同比减12.2元/亩，减2.3％。其中物质费用减25.1元/亩，人工费用增12.9元/亩，两项相抵减12.2元/亩。物质成本中因天气不利肥料农药等投入减少致成本下降。
　　（二）新棉售价仍有上涨空间，但不宜超过8元/千克的高位